2号站指定平台六家头部基金公司明确看好军工板块(附股)

Share:

2号站指定平台

2021年下半年,随着中国逐步摆脱疫情影响,基金公司如何看待A股后市,关注哪些板块?

第一财经记者采访了六家领先的基金公司,都清楚地给出了他们有前景的行业和理由。

华夏基金:相对看好军工板块

华夏基金认为,未来6个月股市将继续保持盈利能力上行和剩余流动性下行的态势,风险偏好有望向上波动。

此外,华夏基金的判断是,海外需求向好,内需保持韧性,大宗商品价格相对坚挺。但是,如果这个假设在下半年发生变化,那么三要素组合就会构成熊市组合,届时就会出现。向下的转折点。

盈利能力向上、流动性向下过剩、风险偏好向上三要素组合的策略是投资繁荣。价格、全球需求和安全需求构成周期和增长方式的主导基础。

周期性风格的收入来源是价格的连续性和盈利不确定性带来的业绩提升。目前,价格方面对油价相对看好。

在目前三要素组合下,增长风格应兼顾短期景气度和长期性价比。下半年军工机会相对更乐观。该行业目前“处于短期繁荣和长期成本效益良好的时期。”

此外,华夏基金认为基金行情,在半导体板块,国产替代仍是A股半导体的主要逻辑;而医药板块则是“需求旺盛的好轨道”;有色板块“需求增加,利润释放”;光伏板块:“需求博弈即将结束,2022年将是需求大年”;港股短期景气度仍在改善,流动性边际改善,仍有配置价值。

建行基金:值得关注的消费品机遇

建行认为,下半年,宏观层面回归常态化特征将更加明显,2号站平台网址特征将包括:国内经济增长逐步回归长期中心;大宗商品同比上涨拐点出现,国内调整快于国外;货币政策趋于常态化,美联储三季度有望释放紧缩信号,上半年国内宽松的资金和紧缩的信贷环境将有所改变。

此外,建行认为,上半年新股发行先热后冷。部分股权基金共发行1.2万亿份,近期又有回暖趋势。

在行业配置策略上,以通胀为主线的行业轮动进入下半年,受外需拉动的大宗商品在下半年再创新高仍有一定概率。

四季度后半至明年,消费品机会值得关注。从行业来看,我们可以重点关注白酒、乳制品、食品、啤酒,重点关注小家电、新零售、医美等高增长的消费子行业。此外,我们2号站平台首页可以把握未来2-3年的增长主线和高端制造业热潮。中长期继续看好新能源产业链、机器人(300024,股份)、半导体、物联网模组、车联网。以及光伏、军工等

国泰基金:看好电力设备、医药、银行三大板块

国泰基金表示,截至2021年6月18日,交通运输、食品饮料、餐饮旅游、汽车、医药、商业零售、计算机PE均在历史80%以上。建筑、农林牧渔业、通信、非银行、轻工PE处于历史低位。房地产、银行、建筑、非银行、电力、石油石化 PB 处于历史低位。

在下半年的资产配置板块,国泰基金明确给出了三个具体板块,非常乐观,三个不乐观。

2号站平台网址中电力设备、医药、银行是国泰基金下半年明显看好的三大板块。

国泰基金表示,在稳定币值和信贷紧缩阶段,以产业逻辑驱动的成长股占主导地位,看好碳中和中长期受益目标,例如以电气设备行业为代表由光伏发电。

此外,第七次人口普查数据显示,人口老龄化持续加深,新生儿数量呈下降趋势。在老龄化和生育政策放开的预期下,医药行业长期逻辑清晰;此外,全球疫苗形势复杂,疫苗产业链持续增加,将推动活性医药板块。

在今年宏观经济回暖和政策常态化的背景下,银行股具有一定的比较优势:一是全年营商环境向好,息差企稳回升,与去年相比表现出现逆转第二,多数银行在2020年消化不良后,2号站平台首页有利润释放空间、资本补充需求、业绩释放空间和市值管理动能。同时,银行业在应对潜在的货币紧缩政策方面也具有防御作用。

房地产、交通和休闲服务是国泰基金最不看好的三个板块。

国泰基金认为,受集中征地政策影响,房地产企业毛利受到影响,房地产企业ROE底部尚未探明。

在交通领域,线下受疫情影响恢复缓慢。毕竟,疫情可能会正常化。广深疫情导致数云不及预期,这也是国泰基金不看好该板块的原因之一。

最新